标题:房价上涨影响银行部门和非金融部门风险的实证分析——基于TVP-VAR模型
作者:张馨月;
作者机构:[张馨月]山东大学经济研究院,中国
来源:制度经济学研究
出版年:2019
期:02
页码:274-292
关键词:房价上涨;;银行风险;;非金融部门负债;;TVP-VAR模型
摘要:本文基于我国2006年第1季度~2018年第1季度的时间序列数据,刻画了房地产市场、银行部门和非金融部门中风险的变化情况,并利用TVP-VAR模型综合分析了房价上涨对银行和非金融部门风险的动态影响。结果表明:(1)房价上涨冲击在短期内会推动银行部门风险的上升,但中长期冲击影响会逐渐减弱。(2)房价上涨冲击对非金融部门风险的正向影响不存在\"时滞\"性,并且随着时间的推移,这种推动作用将会逐渐减弱。(3)非金融部门债务风险的上升冲击会促使银行部门风险上升,因此房价上涨还可以通过\"房价上涨—非金融部门负债增加—银行部门风险上升\"这一机制对银行部门风险产生影响。(4)政府宽松的房地产调控政策与货币政策对...
资源类型:期刊论文
原文链接:http://kns.cnki.net/kcms/detail/detail.aspx?FileName=ZDJJ201902012&DbName=CJFNTEMP
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